Incentive Stock Options på Allmänna första sidan av vår online guide till incitament aktieoptioner. Incitamentoptioner (ISOs) är en form av egenkapitalkompensation som ger unika skattefördelar och betydande skattekomplexitet. Under de senaste åren har deras popularitet ökat till ungefär samma popularitet som icke-kvalificerade aktieoptioner. Icke-kvalificerade optioner har två nackdelar jämfört med incitamentoptioner. En är att du måste anmäla skattepliktig inkomst vid den tidpunkt då du utnyttjar möjligheten att köpa aktier och den andra är att inkomsten behandlas som ersättning, som beskattas till högre ränta än långsiktiga realisationsvinster. Incitamentoptioner ger ett sätt att undvika båda dessa nackdelar. Det finns ingen inkomst att rapportera när du utövar alternativet (om du inte säljer beståndet samtidigt som du köper det). Och om du håller behållaren tillräckligt länge för att tillfredsställa en särskild innehavsperiod, kommer din vinst från beståndet att behandlas som långfristig realisationsvinst. Dessa skattefördelar kompenseras delvis av den alternativa minimibeskattningen (AMT). Det här är en komplicerad beräkning som kan leda till att du betalar skatt när du utövar en ISO. Men mängden AMT du betalar är mindre än den skatt du skulle ha betalat om du utnyttjade ett icke-kvalificerat alternativ och du kan eventuellt återhämta mycket eller hela din AMT-betalning genom att kräva en AMT-kredit i framtida år. Hur du får dem Incentiveoptioner måste beviljas enligt en optionsoptionsplan som antogs av bolagets styrelse och godkänd av aktieägarna. Styrelsen eller en kommitté utsedd av styrelsen (vanligtvis kallad ersättningskommittén) får bestämma vem som mottar utmärkelserna och de särskilda villkoren för optionerna. I vissa fall ges alternativ enligt en formel. Vad får du När ett företag beviljar ett alternativ ska det ge vissa dokument. Du bör få ett optionsavtal, ange de specifika villkoren för ditt alternativ och en kopia av planen, som innehåller några allmänna regler som reglerar alla alternativ. I många fall ger företaget också en sammanfattning av planen. Det är viktigt att förstå dina rättigheter enligt avtalet och planen. Du behöver veta: Vilket är det tidigaste datumet du kan utöva alternativet Gör det träbart i steg Vad behöver du göra när du utövar alternativet Finns kontantlös träning tillgänglig Kan du träna med hjälp av lager du äger När kommer alternativet att avslutas Kan du träna efter att din anställning slutar Vad händer om du dör medan du håller alternativet Se till att du håller dessa dokument på ett säkert ställe. Var noga med att granska dem från tid till annan för planeringsändamål. Åtminstone vill du tänka på dina alternativ före utgången av varje år för att avgöra om du ska utöva några eller alla alternativ före den 31 december som en del av din skatteplanering. Terminologi Här är några av de viktiga termerna som används i samband med icke-kvalificerade alternativ: Du får alternativet när företaget gör ett bidrag eller ett pris. Du utövar ett alternativ när du vidtar åtgärden som anges i optionsavtalet för att köpa aktien. Vanligtvis måste du fylla i ett formulär som meddelar företaget att du utövar alternativet och ger kontanter lika med köpeskillingen. Utnyttjandepriset (även kallat strejkpriset) är det belopp som du måste betala för att köpa aktien. Förhandlingselementet (även kallat spridningen) är skillnaden mellan aktiens värde och lösenpriset. Till exempel, om aktiens värde är 24 och lösenpriset är 19, är spridningen 5. När spridningen är ett positivt tal är alternativet i pengarna. Alternativen är under vatten (eller ut ur pengarna) om lösenpriset är högre än aktiens värde. Det finns ingen särskild skattemässig betydelse för att ett alternativ är under vatten, men den praktiska betydelsen är att alternativet inte kommer att bli värdefullt tills aktiekursen återhämtar sig. Typiska villkor Företag har viss flexibilitet i de villkor som de kan erbjuda för incitamentsprogramoptioner. Ditt alternativ kan skilja sig från det typiska alternativet på ett antal viktiga sätt. Men det kan vara till hjälp att jämföra ditt alternativ med normen: Utövningspriset är vanligen inställt på eller nära och kan inte ligga under värdet av beståndet vid det tillfälle som erbjuds. Alternativet kan utnyttjas under en period av flera år. Kontantbetalning krävs vanligen vid tidpunkten för träning, men vissa företag gör en form av kontantlös träning tillgänglig, och andra kommer att låna de pengar som behövs för att utöva alternativet. Alternativet löper ut tio år efter det att det utfärdats, eller tidigare om anställning upphör. Du kan eller kanske inte ha möjlighet att utnyttja alternativ som redan är upptagna (utnyttjbara) när anställningen upphör. Optioner som inte kan utövas vid den tidpunkten löper vanligen ut. OSS och icke-kvalificerade optionsoptioner Skillnaden mellan incitamentsprogramoptioner och icke-kvalificerade aktieoptioner. Den här sidan är för personer som fått alternativ från sin arbetsgivare men är inte säkra på vilken typ de fått. De två typerna är incitamentoptioner (ISOs) och icke-kvalificerade aktieoptioner (NQO). Skattereglerna för de två typerna av alternativ är mycket olika, så det kan vara viktigt att veta vilken typ du har. Obs! Alternativ du köper från en mäklare, eller mottar som en distribution på lager du äger, finns inte i någon av dessa två kategorier. I den här diskussionen är vi bara oroade över de alternativ du fick eftersom du tillhandahöll tjänster till det företag som utfärdar alternativen. Obs! Ibland utövar anställda sina alternativ och säljer börsen omedelbart. Om det här är din situation spelar det ingen roll om du har ISO eller NQO, eftersom den särskilda skattemässiga behandlingen av ISO-satser endast gäller om du håller behållaren under en viss period efter att du har utövat alternativet. Om du inte är anställd Om du inte är anställd är svaret väldigt enkelt: du har ovala alternativ. Detta gäller externa ledare, konsulter och oberoende entreprenörer. Du kan få ISO som kontraktsanställd, förutsatt att du behandlas som anställd hos det företag som utfärdar optionerna eller ett dotterbolag. Skattelagen säger att ISO-satser endast kan utfärdas till anställda (personer som får W-2-inkomst). Varning: Det motsatta är inte sant. Anställda kan få ISO eller NQO. Om du är anställd av det företag som utfärdat alternativen eller ett dotterbolag till det företaget, behöver du fråga för ytterligare information om vilken typ av alternativ du har. Det mest uppenbara sättet att lära sig vilken typ av alternativ du har är att fråga företaget som utfärdat dem. Det finns bara två problem med detta tillvägagångssätt. Ibland vet företaget inte heller på grund av att de var slarviga i sin registerföring eller de förstår inte skillnaden tydligt nog. Och ibland pratar du med någon som tror att han vet svaret när han verkligen inte gör det. Det rekommenderas starkt att du frågar företaget vilken typ av alternativ du har. Men det rekommenderas också att du kontrollerar svaret, om du kan. Alternativavtalet När du får ett alternativ för tjänster, ska du få ett skriftligt dokument som kallas ett alternativavtal. I dessa dokument beskrivs de viktigaste villkoren för alternativet: Antal aktier du kan köpa, köpeskillingen och villkoren för utövandet av alternativet. Du bör ha en kopia av avtalet om du inte kan hitta en kopia, du borde kunna få en kopia från företaget. Om alternativavtalet säger att alternativet inte är en ISO, så är det ditt svar. Även om alternativet uppfyller alla andra krav som en ISO, säger skattelagen att det inte är en ISO om optionsavtalet förklarar att alternativet inte är en ISO. Om optionsavtalet säger att alternativet är en ISO, då borde det vara ditt svar. Bara att säga att ett alternativ är en ISO är inte tillräckligt för att göra det till en ISO (se nedan). Men det är rimligt att förvänta sig att alla företag som avser att ge ISOs kommer att se till att alla krav är uppfyllda. Om du har anledning att tro att företaget är dåligt hanterat eller oorganiserat, kanske du vill göra ytterligare kontroll för att du verkligen har ISOs. Andra indikationer Om du inte hittar alternativavtalet, eller om alternativavtalet inte anger om alternativen är ISO, kan det finnas andra sätt att bestämma vilken typ av alternativ du har. Alternativ utges vanligen under ett dokument som kallas en optionsoptionsplan. Du kan eventuellt få en kopia av det dokumentet och bestämma genom att läsa det om dina alternativ är ISO eller NQO. Alternativ måste uppfylla olika krav för att vara ISOs. Om du kan bestämma att dina alternativ inte uppfyller en eller flera av dessa krav, vet du att du har NQO. Till exempel måste ISOs utfärdas enligt en plan som har godkänts av bolagets aktieägare. ISOs kan inte utfärdas till ett pris som är lägre än det verkliga marknadsvärdet på bolagets aktie vid den tidpunkt då de beviljas, och de kan inte förlängas i mer än 10 år. Om allt annat misslyckas, kan du behöva förlita sig på en skattesekreterare för att spåra svaret på den här frågan. QuotExecutives har alltid vetat att du aldrig blir rik från en lön. Du kommer bli rik från stock options. quot Konsult Mae Lon Ding quotMore Firmor sätta styrelseledamöter i aktieägarna Shoesquot Beth Silver, Chicago Tribune Staff Writer Consultant Mae Lon Ding, aug 1994 Fler och fler ledamöter av företagsstyrelser finner att direktlönen är begränsad men att ersättning är knuten till sådana incitament som aktieoptioner och pensionsplaner. En nyligen genomförd studie av bokföringsbyrån Coopers Amp Lybrand fann att av de 250 undersökta företagen är cirka en tredjedel lockande potentiella styrelseledamöter med aktier i bolaget. För fem år sedan erbjöd de flesta företagen inte aktieoptioner till styrelseledamöter, säger Michael I. Lew, Coopers Amp Lybrand, Regional Director of Compensation Consulting. Mae Lon Ding, en förmånskonsulent och ägare till Personal Systems Associates i Tustin, Kalifornien, sa att en sådan alternativ lön blir framtida kompensation eftersom den erbjuder skattefördelar. quotExecutives har alltid vet att du aldrig blir rik från en lön. Du blir rik från aktieoptioner, säger Ding. Men Edward Zajac, professor i organisationsbeteende vid Kellogg Graduate School of Management vid Northwestern University, sade att ge direktörer optionsoptioner - vilket många chefer får också - kanske inte en lönehöjning. citerar en symbolisk utsiktsplats, och det är verkligen för omvärlden, säger han och tillägger att koppling av ersättning till styrelseledamöter för att utföra en företags aktie ger styrelseledamöter en ansvarsskyldighet. Även om Zajac sa att han inte hade några siffror på det vanliga värdet av aktieutjämningen är det i allmänhet inte tillräckligt för att göra skillnad för en direktör som tar in en stor lön från andra arbetsuppgifter. Trenden att sätta ledare i samma position som aktieägare kan emellertid bara betyda positiv förändring för de företag de hanterar, säger Steven Kaplan, finanschef vid University of Chicago Graduate School of Business. Citat säger: Vi bryr oss om aktiekursen, och vi vill att du bryr dig om aktiekursen, säger Kaplan. Att hantera ett företag för kortfristig aktiekurs appreciering är inte ett problem med användningen av alternativ, eftersom ledare som stannar på en styrelse för en medellång sikt på två till tre år så småningom kommer att spåras av dåliga kortfristiga beslut, säger Kaplan. Ding gick överens och sa att det finns skyddsåtgärder som ett företag kan införa, till exempel ett krav på innehav som håller styrelseledamoten från att sälja sin aktie i ett antal år. "Den konsult som designar en löneplan bör tänka på sådana sorters frågor så att styrelseledamoten blir belönad för långsiktigt tänkande, säger hon. Kaplan sade aktieoptioner och pensionsplaner är sätt att göra direktörslöner ser lägre ut till aktiebolagets aktieägare. En 25 000 avgift är quotpeanutsquot till en verkställande direktör vars tid är begränsad och vars lön är betydande, sa han att pensionsplaner och aktieoptioner skulle kunna göra skillnad i att anställa den verkställande direktören för att bli direktör i ett annat företag. Pensionsplaner betalar vanligen ledamöter en fastighetsavgift i så många år som de tjänar i styrelsen, sade Lew. citat är tydligare eftersom det i princip är ett sätt att öka lönen utan att formellt öka den, säger Kaplan. det är i huvudsak en avlöning på vägen. Kvot Förutom en genomsnittlig 15,300 årlig fastighetsavgift erhåller styrelseledamöterna en genomsnittlig avgift på 1.100 personer. De deltar i regel sex möten och tre underkommittémöten, per 750 stycken, varje år, enligt Coopers Amp Lybrand-studien. Den totala genomsnittliga lönen är 24 150. quotSom tid sedan kan det ha blivit sedd som en vänlig klubb, säger Lew. Det är dock inte så idag. De ekonomiska och juridiska miljöerna idag gör det nödvändigt för varje direktör att förbereda sig väl, för att ställa de rätta frågorna, vara medveten. quot Kaplan sa att kompensation behövs eftersom direktörer nu sätter in 10 procent mer tid än för några år sedan . Undersökningen konstaterade chefer arbetar i genomsnitt 76 timmar om året. Styrelseledamöterna sätter in mer tid eftersom aktieägarna lägger större press på dem att övervaka förvaltningen än vad de gjorde för ett decennium sedan, sa han. Undersökningen fann också att kvinnor och minoriteter fortfarande låg långt efter vita män i representation på bolagsstyrelser. Kvinnor rymmer bara 7 procent av de totala positionerna. Sammantaget är 96 procent av styrelseledamöterna vita och 89 procent är äldre än 45, undersökningen hittades, medan 58 procent är äldre än 55. På stora brädor, som de som är vanliga inom hälsovårdsbranschen, fyller kvinnor 13 procent av styrelseuppdrag. Undersökningen visade att en genomsnittlig styrelse har 10 medlemmar, med hälsovårdsföretagen 21 och byggföretag på sju. Zajac sa att stora företag är mer känsliga för att anställa minoriteter och kvinnor. Mindre företag söker specialiserade experter för att ge råd till sina företag, sa han. Lew sade att företagen ofta vill fylla ledningsuppdrag med en verkställande direktör eller ekonomichef i ett annat företag, vilket minskar poolen av tillgängliga kvinnor och minoriteter. Han tillade att undersökningsresultaten återspeglar ett litet antal tillgängliga äldre kvinnor och minoritets toppledare, vilket tyder på att deras låga representation på styrelser inte nödvändigtvis är resultatet av diskriminering. Rekrytering till styrelser sker huvudsakligen genom rekommendationer från ordföranden eller andra styrelseledamöter, fann undersökningen. kvoter som vi ser kvinnor och minoriteter flyttar upp till ledande befattningshavare i branschen ser vi att de ockuperar fler och fler styrelsestolar, säger Lew. Hem 187 Artiklar 187 Optionsoptioner, Begränsat lager, Phantom Stock, Stock Appreciation Rights (SARs) , och anställningsinköpsplaner (ESPP) Det finns fem grundläggande typer av individuella ersättningsplaner: aktieoptioner, aktieoptioner, aktiebaserade aktieinnehav, aktievärderingsrättigheter, phantom stock samt planer för personalinköp. Varje typ av plan ger anställda några speciella hänsyn i pris eller villkor. Vi täcker inte här helt enkelt genom att erbjuda medarbetare rätt att köpa aktier som någon annan investerare skulle. Optionsoptioner ger anställda rätt att köpa ett antal aktier till ett pris som fastställs till bidrag för ett visst antal år in i framtiden. Begränsat lager och dess närarelaterade aktieobjekt (RSU) ger anställda rätt att förvärva eller ta emot aktier, genom gåva eller köp, när vissa begränsningar, till exempel att arbeta ett visst antal år eller uppfylla ett prestationsmål, är uppfyllda. Phantom stock betalar en framtida kontantbonus som motsvarar värdet av ett visst antal aktier. Aktierättningsrätter (SAR) ger rätt till värdeökning av ett angivet antal aktier, betalda kontant eller aktier. Anställdas köpoptionsplaner (ESPP) ger anställda rätt att köpa företagsaktier, vanligtvis med rabatt. Aktieoptioner Några nyckelkoncept hjälper till att definiera hur aktieoptionerna fungerar: Övning: Köp av aktier i enlighet med ett alternativ. Utnyttjandepris: Det pris på vilket beståndet kan köpas. Detta kallas också utropspriset eller bidragspriset. I de flesta planer är lösenpriset det rättvisa marknadsvärdet av beståndet vid tidpunkten då bidraget gjordes. Spridning: Skillnaden mellan utövningspriset och marknadsvärdet på beståndet vid tidpunkten för träningen. Alternativperiod: Hur lång tid anställd kan hålla alternativet innan det löper ut. Fastställande: Kravet som måste uppfyllas för att ha rätt att utnyttja alternativet - vanligtvis fortsättning av tjänsten under en viss tidsperiod eller mötet med ett prestationsmål. Ett företag beviljar en personaloption att köpa ett angivet antal aktier till ett definierat bidragspris. Optionerna överstiger en viss tid eller när vissa individuella, grupp eller företagsmål är uppfyllda. Vissa företag fastställer tidsbaserade intjäningsplaner, men tillåter möjligheter att väcka sig förr om prestationsmålen är uppfyllda. När arbetstagaren är anställd kan han eller hon utnyttja alternativet till bidragspriset när som helst över optionsperioden fram till utgångsdatum. Till exempel kan en anställd få rätt att köpa 1000 aktier till 10 per aktie. Optionerna väger 25 per år över fyra år och har en löptid på 10 år. Om beståndet går upp betalar arbetstagaren 10 per aktie för att köpa aktierna. Skillnaden mellan tio bidragspris och lösenpriset är spridningen. Om aktien går till 25 efter sju år, och arbetstagaren utövar alla optioner kommer spridningen att vara 15 per aktie. Typ av Options Options är antingen incitamentoptioner (ISO) eller icke-kvalificerade aktieoptioner, som ibland kallas icke-statuterade aktieoptioner. När en anställd utövar en NSO är spridningen på träning beskattningsbar för arbetstagaren som vanlig inkomst, även om aktierna ännu inte säljs. Ett motsvarande belopp är avdragsgill av bolaget. Det finns ingen juridiskt obligatorisk innehavstid för aktierna efter träning, även om bolaget får införa en. Eventuell efterföljande vinst eller förlust på aktierna efter utövning beskattas som en realisationsvinst eller förlust när den tilldelade säljer aktierna. En ISO gör det möjligt för en anställd att (1) uppskjuta beskattning på optionen från dagen för övningen till försäljningsdatumet för de underliggande aktierna, och (2) betala skatt på hela sin vinst till realisationsvinster snarare än vanlig inkomst skattesatser. Vissa villkor måste uppfyllas för att kunna kvalificera sig för ISO-behandling: Arbetstagaren måste hålla beståndet i minst ett år efter lösendatumet och i två år efter tilldelningsdatumet. Endast 100 000 aktieoptioner kan först utnyttjas under ett kalenderår. Detta mäts av optionsmässigt marknadsvärde vid tilldelningsdatumet. Det betyder att endast 100 000 i bidragspris kan bli berättigade att utövas under ett år. Om det finns överlappande intjäning, som skulle inträffa om optionerna beviljas årligen och väsentligt väsentligt, måste företagen följa utestående ISO-standarder för att säkerställa att belopp som blir tilldelade under olika bidrag inte överstiger 100 000 i värde under ett år. En del av ett ISO-bidrag som överstiger gränsen behandlas som en NSO. Utnyttjandepriset får inte vara lägre än börskursen för bolagets aktie på dagen för beviljandet. Endast anställda kan kvalificera sig för ISOs. Alternativet måste beviljas enligt en skriftlig plan som har godkänts av aktieägarna och som anger hur många aktier som kan utfärdas enligt planen som ISOs och identifierar den klass av anställda som är berättigade att erhålla optionerna. Alternativ måste beviljas inom 10 år från dagen för styrelsens antagande av planen. Alternativet måste utövas inom 10 år från dagen för beviljandet. Om arbetstagaren vid tidpunkten för beviljandet äger mer än 10 av rösträtten i alla utestående aktier av bolaget, måste ISO-lösenpriset vara minst 110 av aktiens marknadsvärde på det datumet och får inte ha en Löptid på mer än fem år. Om alla regler för ISOs är uppfyllda kallas den slutliga försäljningen av aktierna en kvalificerad disposition och den anställde betalar långsiktig kapitalvinstskatt på den totala värdemängden mellan bidragspriset och försäljningspriset. Bolaget tar inte skatteavdrag när det finns en kvalificerad disposition. Om emellertid en diskvalificerad disposition föreligger, oftast eftersom arbetstagaren övar och säljer aktierna innan de uppfyller de erforderliga innehavsperioderna, är spridningen på utövning beskattningsbar för arbetstagaren vid vanliga inkomstskattesatser. Eventuell ökning eller minskning av aktiens värde mellan övning och försäljning beskattas till kursvinster. I detta fall kan företaget dra av spridningen vid träning. Närhelst en anställd utövar ISOs och inte säljer de underliggande aktierna före årets slut, är spridningen på optionen vid övning en preferenspost för den alternativa minimiskatten (AMT). Så även om aktierna kanske inte har sålts, kräver utövandet att arbetstagaren ska lägga tillbaka vinsten vid övning tillsammans med andra AMT-preferensposter för att se om en alternativ minimiskatt betalas ut. Däremot kan NSO utfärdas till vem som helst - anställda, direktörer, konsulter, leverantörer, kunder etc. Det finns dock inga särskilda skatteförmåner för NSO: er. I likhet med en ISO är det ingen skatt på tilldelningen av optionen, men när den utövas är skatten mellan bidrags - och lösenpris beskattningsbar som vanlig inkomst. Bolaget erhåller motsvarande skatteavdrag. Obs! Om NSO: s övningspris är mindre än det verkliga marknadsvärdet, omfattas det av reglerna för uppskjuten ersättning enligt avsnitt 409A i Internal Revenue Code och kan beskattas vid uppgörelse och optionsmottagaren är föremål för påföljder. Att utöva ett alternativ Det finns flera sätt att utöva ett aktieoption: genom att använda kontanter för att köpa aktierna, genom att utbyta aktier som den optionstagare redan äger (ofta kallad börsbyte), genom att arbeta med en börsmäklare för att göra en dagförsäljning, Eller genom att genomföra en transaktion som säljs till täckning (dessa senare två kallas ofta kontantlösa övningar, även om den här termen faktiskt innehåller andra övningsmetoder som beskrivs här) som effektivt ger upphov till att aktier säljs för att täcka lösenpriset och eventuellt skatter. Något företag kan dock endast ge ett eller två av dessa alternativ. Privata företag erbjuder inte samma dag eller försäljningsförsäljning och begränsar inte sällan utövandet eller försäljningen av de förvärvade aktierna genom övning tills företaget säljs eller publiceras. Redovisning Enligt regler för aktiekompensationsplaner som ska träda i kraft 2006 (FAS 123 (R)) måste företagen använda en optionsprissättningsmodell för att beräkna nuvärdet av samtliga optionsutmärkelser vid datum för beviljande och visa detta som en kostnad på Deras resultaträkningar. Den redovisade kostnaden bör justeras baserat på vinstdrivande erfarenhet (så ovestrade aktier räknas inte som avgift för ersättning). Begränsade aktiebegränsade aktieplaner ger anställda rätt att köpa aktier till verkligt marknadsvärde eller rabatt, eller anställda kan få aktier utan kostnad. De aktier som anställda förvärvar är dock inte riktigt deras, än de kan inte ta dem i bruk tills de angivna begränsningarna upphör. Oftast försvinner inskränkningsbegränsningen om arbetstagaren fortsätter att arbeta för företaget under ett visst antal år, ofta tre till fem. Tidsbaserade restriktioner kan upphöra på en gång eller gradvis. Eventuella restriktioner kan dock åläggas. Företaget kan till exempel begränsa aktierna tills vissa företags-, avdelnings - eller individuella prestationsmål uppnås. Med begränsade andelar (RSU) får inte anställda faktiskt aktier förrän restriktionerna upphör. I själva verket är RSUs som fantomlager avräknad i aktier istället för kontanter. Med begränsade aktieutmärkelser kan företagen välja om man ska betala utdelning, ge rösträtt eller ge arbetstagaren andra fördelar med att vara aktieägare före inlösen. (Om du gör det med RSU: ar utlöses straffavgift till arbetstagaren enligt skattebestämmelserna för uppskjuten ersättning.) När anställda beviljas begränsat lager har de rätt att göra det som kallas ett avsnitt 83 (b) val. Om de gör valet beskattas de till ordinarie inkomstskattesatser på prisbeloppet vid tilldelningen vid tidpunkten för beviljandet. Om aktierna helt enkelt beviljades arbetstagaren, är fyndelementet deras fulla värde. Om någon ersättning betalas, är skatten baserad på skillnaden mellan vad som betalas och det verkliga marknadsvärdet vid tidpunkten för beviljandet. Om hela priset betalas, är det ingen skatt. Eventuell framtida förändring av värdet på aktierna mellan arkivering och försäljning beskattas då som realisationsvinst eller förlust, inte vanlig inkomst. En anställd som inte gör ett val av 83 (b) måste betala vanliga inkomstskatter på skillnaden mellan det belopp som betalats för aktierna och deras verkliga marknadsvärde när begränsningarna upphör. Efterföljande värdeförändringar är realisationsvinster eller förluster. Mottagare av RSU: er får inte göra val av 83 § b. Arbetsgivaren får endast ett skatteavdrag för belopp som anställda måste betala inkomstskatt, oavsett om ett avsnitt 83 (b) val fattas. Ett avsnitt 83 (b) val ger viss risk. Om arbetstagaren gör valet och betalar skatt, men begränsningarna försvinner aldrig, får arbetstagaren inte de betalade skatterna återbetalas, och anställaren får inte aktierna. Begränsad aktiebokföring paralleller alternativ redovisning i de flesta avseenden. Om den enda begränsningen är tidsbaserad intjäning, svarar företagen för begränsat lager genom att först bestämma den totala ersättningskostnaden vid det tilldelade beloppet. Emellertid används ingen alternativ prissättningsmodell. Om arbetstagaren enkelt ges 1 000 begränsade aktier värda 10 per aktie, redovisas 10 000 kostnader. Om arbetstagaren köper aktierna till verkligt värde registreras ingen avgift om det finns en rabatt som räknas som en kostnad. Kostnaden avskrivs sedan under intjänandeperioden tills restriktionerna förfaller. Eftersom bokföringen baseras på initialkostnaden kommer företag med låga aktiekurser att finna att ett krav på uppgörelse av priset innebär att deras redovisningskostnad blir mycket låg. Om uppgörelse beror på prestation, uppskattar företaget när prestationsmålet sannolikt kommer att uppnås och redovisar utgiften över den förväntade intjänandeperioden. Om prestationskravet inte är baserat på aktiekursrörelser justeras det redovisade beloppet för utmärkelser som inte förväntas bli väsentliga eller som aldrig gör väst om det är baserat på aktiekursrörelser, det justeras inte för att återspegla utmärkelser som arent förväntas Eller inte västra. Begränsat lager är inte föremål för nya regler för uppskjuten kompensationsplan, men RSU är. Phantom Stock och Stock Appreciation Rights Stock appreciation rights (SAR) och fantomlagret är mycket liknande begrepp. Båda är väsentligen bonusplaner som inte ger aktier, utan rätten att erhålla ett pris baserat på värdet av företagets aktie, följaktligen villkoren för uppskattningsrättigheter och fantom. SAR ger vanligtvis arbetstagaren kontant eller aktiebaserad betalning baserat på värdet av ett angivet antal aktier under en viss tidsperiod. Phantom-aktien ger en kontant - eller aktiebonus baserat på värdet av ett angivet antal aktier, som ska betalas ut vid slutet av en viss tidsperiod. SAR kan inte ha ett visst avvecklingsdatum som alternativ, de anställda kan ha flexibilitet när de ska välja att utöva SAR. Phantom-aktier kan erbjuda utdelning motsvarande betalningar SAR skulle inte. När utbetalningen görs beskattas priset av tilldelningen som ordinarie inkomst till arbetstagaren och är avdragsgill för arbetsgivaren. Vissa fantomplaner förutsätter mottagandet av priset för att uppfylla vissa mål, såsom försäljning, vinst eller andra mål. Dessa planer refererar ofta till deras fantomlager som prestationsenheter. Phantom stock och SAR kan ges till någon, men om de ges ut i stort sett till anställda och utformade för att betala ut vid uppsägning, finns det en möjlighet att de kommer att betraktas som pensionsplaner och kommer att omfattas av federala pensionsplanregler. Noggrann planstrukturering kan undvika detta problem. Eftersom SARs och fantomplaner huvudsakligen är kontantbonusar måste företagen räkna ut hur man betalar för dem. Även om utdelningar utbetalas i aktier, vill arbetstagarna sälja aktierna, åtminstone i tillräckliga belopp för att betala sina skatter. Lämnar företaget bara ett löfte att betala eller lägger det verkligen ut pengarna Om utmärkelsen betalas på lager finns det en marknad för aktien? Om det bara är ett löfte, ska medarbetarna tro att fördelarna är som fantom som Aktie Om det är i reella medel avsatta för detta ändamål kommer bolaget att sätta efterskattade dollar åt sidan och inte i verksamheten. Många små tillväxtinriktade företag har inte råd att göra detta. Fonden kan också vara föremål för överskott av ackumulerad inkomstskatt. Å andra sidan, om anställda får aktier kan aktierna betalas på kapitalmarknader om bolaget går offentligt eller av förvärvare om bolaget säljs. Phantom-aktier och kontantavräknade SARs är föremål för ansvarsredovisning, vilket innebär att de redovisningskostnader som förknippas med dem inte avvecklas förrän de betalar ut eller löper ut. För kontantavräknade SARs beräknas ersättningskostnaden för utdelningar varje kvartal med hjälp av en optionsprissättningsmodell då den är trustad när SAR avvecklas för fantomlager, det underliggande värdet beräknas varje kvartal och trustads genom det slutliga avvecklingsdagen . Phantom-aktier behandlas på samma sätt som uppskjuten kontantkompensation. I motsats till det, om en SAR avvecklas i lager, är redovisningen densamma som för ett alternativ. Företaget måste registrera det verkliga värdet av tilldelningen vid beviljande och redovisa utgifter råttligt över den förväntade serviceperioden. Om priset är prestationsbaserat måste företaget uppskatta hur lång tid det tar att uppfylla målet. Om prestationsmätningen är bunden till aktiekursens börskurs måste den använda en alternativprissättningsmodell för att bestämma när och om målet ska uppfyllas. Anställdas aktieinköp planer (ESPP) Anställdas köpeskillingsplaner är formella planer för att tillåta anställda att avsätta pengar över en tidsperiod (kallad en erbjudandeperiod), vanligtvis av beskattningsbara löneavdragsavdrag, att köpa aktier i slutet av Erbjudandeperioden. Planer kan kvalificeras enligt avsnitt 423 i Internal Revenue Code eller icke-kvalificerad. Kvalificerade planer gör det möjligt för anställda att behandla kapitalvinster på eventuella vinster från aktier som förvärvats enligt planen om regler som liknar dem för ISOs uppfylls, viktigast av allt att aktier hålls i ett år efter utnyttjandet av köpoptionen och två år efter Den första dagen i erbjudandeperioden. Kvalificerade ESPP har ett antal regler, viktigast: Endast anställda i arbetsgivaren som sponsrar ESPP och medarbetare i moderbolag eller dotterbolag får delta. Planer måste godkännas av aktieägarna inom 12 månader före eller efter planering. Alla anställda med två års tjänst måste inkluderas, med vissa undantag tillåtna för deltidsanställda och tillfälligt anställda samt högt kompenserade anställda. Anställda som äger mer än 5 av bolagets kapitalstock kan inte ingå. Ingen anställd kan köpa mer än 25 000 aktier, baserat på lagrets marknadsvärde vid början av erbjudandeperioden under ett kalenderår. Den maximala löptiden för en erbjudandeperiod får inte överstiga 27 månader, såvida inte köpeskillingen är baserad endast på det verkliga marknadsvärdet vid inköpsperioden, varvid erbjudandeperioderna kan vara upp till fem år långa. Planen kan ge upp till 15 rabatt på antingen priset i början eller slutet av erbjudandeperioden, eller ett val av det lägre av de två. Planer som inte uppfyller dessa krav är icke-kvalificerade och har inga särskilda skattefördelar. I en typisk ESPP ansluter medarbetare in i planen och anger hur mycket som kommer att dras från sina lönecheckar. Under en erbjudandeperiod har de deltagande anställda medel som regelbundet dras av sin lön (efter skatt) och innehas i särskilda konton förberedelse för aktieinköp. I slutet av erbjudandeperioden utnyttjas varje deltagares ackumulerade medel för att köpa aktier, vanligtvis till en viss rabatt (upp till 15) från marknadsvärdet. Det är väldigt vanligt att ha en återkänningsfunktion där det pris som arbetstagaren betalar baseras på det lägsta av priset i början av erbjudandeperioden eller priset i slutet av erbjudandeperioden. Vanligtvis tillåter en ESPP deltagarna att dra sig tillbaka från planen innan erbjudandeperioden slutar och få sina ackumulerade medel tillbaka till dem. Det är också vanligt att tillåta deltagare som förblir i planen att ändra satsen för löneavdragsavdrag när tiden går vidare. Anställda beskattas inte förrän de säljer beståndet. Liksom med incitamentoptioner finns det en jämställdhetsperiod för att kvalificera sig för särskild skattebehandling. Om arbetstagaren innehar beståndet i minst ett år efter inköpsdatumet och två år efter erbjudandeperiodens början finns det en kvalificerad disposition och den anställde betalar vanlig inkomstskatt på den minsta av (1) hans eller hennes faktiska Vinst och (2) skillnaden mellan börsvärdet vid början av erbjudandeperioden och det diskonterade priset från och med det datumet. Eventuella vinster eller förluster är en långsiktig vinst eller förlust. Om innehavsperioden inte är uppfylld finns en diskvalificerad disposition och den anställde betalar vanlig inkomstskatt på skillnaden mellan köpeskillingen och börsvärdet från inköpsdatumet. Alla andra vinster eller förluster är en realisationsvinst eller förlust. Om planen inte ger mer än 5 rabatt av det verkliga marknadsvärdet av aktier vid tidpunkten för övningen och inte har en återkänningsfunktion finns det ingen kompensationsavgift för redovisningssyfte. I övrigt måste utmärkelserna motsvara ungefär samma som alla andra typer av aktieoptioner.
No comments:
Post a Comment